Q4 Inc melanjutkan rencana untuk go public di TSX

Q4 inc

Perusahaan perangkat lunak hubungan investor (IR) yang berbasis di Toronto, Q4 Inc. ingin sekali lagi go public.

Perusahaan mengajukan prospektus PREP basis pendahuluan kedua pada 7 Oktober setelah menghentikan rencana awalnya awal tahun ini.

Q4 mengharapkan penawaran menjadi $150 juta CAD, yang awalnya diharapkan untuk ditingkatkan. Perusahaan belum menentukan harga penawaran tetapi mengharapkan $ 14 hingga $ 17,50 CAD per saham biasa. Pencatatan tetap harus mendapat persetujuan dari Toronto Stock Exchange (TSX).

Q4 pertama kali diajukan untuk go public pada bulan Mei. Itu memberi harga penawarannya pada bulan Juni dengan rencana untuk meningkatkan $ 150 juta. Ini memberi Q4 potensi untuk mencapai kapitalisasi pasar hampir $700 juta.

Belakangan bulan itu, juru bicara Q4 mengonfirmasi kepada BetaKit bahwa perusahaan telah menghentikan rencananya untuk go public, meskipun menolak memberikan komentar tambahan.

Pengajuan ulang Q4 kini telah mengungkapkan bahwa selama waktu itu perusahaan sedang berurusan dengan masalah kontrak dengan Solusi Komunikasi Investor Broadridge yang telah bermitra untuk meluncurkan produk pertemuan pemegang saham virtual (VSM) baru.

Seperti dilansir The Globe and Mail, penundaan go public disebabkan oleh Broadridge yang menjangkau selama proses IPO untuk menegosiasikan ulang kontrak dan kepemimpinan Q4 tidak ingin mengalihkan perhatian dari penawaran.

Q4 menawarkan solusi IR dan pasar modal berbasis cloud yang menjangkau seluruh situs web, acara virtual, akses perusahaan, data dan analitik, manajemen hubungan pelanggan (CRM), dan intelijen pasar modal. Platformnya digunakan oleh sekitar 2.400 perusahaan publik, termasuk setengah dari perusahaan konstituen S&P 500, dengan lebih dari 12 juta investor menggunakannya setiap bulan. Pelanggannya termasuk Netflix, Visa, McDonald’s, Walmart, Square, Shopify, dan Nike.

Seperti sebelumnya, perseroan berencana menggunakan dana hasil IPO untuk melunasi utang terkait fasilitas kredit yang totalnya mencapai US$25,8 juta, mengejar strategi pertumbuhan, dan melakukan akuisisi.

Prospektus asli perusahaan mencatat Q4 melihat permintaan yang kuat untuk penawarannya tahun lalu, dengan pendapatan melonjak 80 persen menjadi $40,4 juta USD. Perusahaan sekarang melaporkan pendapatan berulang tahunan per 30 September sebesar $50 juta.

Dalam pengajuan terakhirnya, Q4 melaporkan total pendapatan untuk tiga bulan yang berakhir 30 Juni, dengan total $17,3 juta, meningkat 77,8 persen dibandingkan tahun sebelumnya. Untuk periode enam bulan yang berakhir 30 Juni, Q4 menarik pendapatan sebesar $28,6 juta, meningkat dari tahun ke tahun sebesar 48,4 persen.

Q4 mengaitkan pertumbuhan dengan pendapatan dari pelanggan baru, peningkatan adopsi produk oleh pelanggan yang sudah ada, pembaruan dengan kenaikan harga terkontrak, dan peningkatan acara virtual.

Q4 juga melihat produk VSM-nya menambah $ 5 juta untuk pendapatannya, namun, setelah berurusan dengan Broadridge, Q4 menghentikan produk setelah perusahaan sebelumnya mengangkat “masalah dengan elemen spesifik dari perjanjian tingkat layanan VSM.”

Penawaran baru ini dilakukan oleh sindikasi penjamin emisi yang dipimpin oleh CIBC Capital Markets, National Bank Financial, dan Credit Suisse Securities. Grup ini juga mencakup Canaccord Genuity, Raymond James, RBC Capital Markets, Stifel Nicolaus Canada, TD Securities, dan INFOR Financial.

.

Author: wpadmin

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *